De mest populære investeringsstrategiene i det russiske markedet

Vladimir Maslennikov, visepresident for investeringsgruppen QBF, fortalte oss om populære investeringsstrategier i russiske realiteter og ga kommentarer til hver av dem. Vi anbefaler at du gjør deg kjent med dem og tar et valg i samsvar med formålet og investeringsvilkårene dine..

«I det moderne innenlandske kapitalmarkedet er det mange måter å bevare og øke personlige sparepenger, men effektiviteten til noen av dem, for eksempel bankinnskudd, synker raskt. Etter min mening kommer det største utbyttet i dag fra aksjemarkedsprodukter, sier Vladimir.

1. Føderale lånobligasjoner

For de som er på utkikk etter et pålitelig og lønnsomt alternativ til et innskudd, vil jeg anbefale først og fremst å henvise til føderale lån. Dette er verdipapirer utstedt av Finansdepartementet i Den Russiske Føderasjon. Regjeringen påtar seg oppfyllelsen av forpliktelsene til å betale kupongen og tilbakebetale penger under OFZ. Utbyttet av føderale lånobligasjoner er høyere enn maksimum renter på innskudd i banker.

Målavkastningen på strategien som er bygd på å jobbe med OFZ er 8–9%. En ekstra fordel med statspapirer er at de ikke er underlagt inntektsskatt kuponginntekt. Investeringshorisonten til porteføljer, hvis arbeid er basert på virksomhet med føderale lånebindinger, er ett år, men det er mer effektivt å investere i føderale lånobligasjoner i en periode på tre år eller mer. Den indikerte investeringsperioden kan øke porteføljens stabilitet mot prissvingninger på bakgrunn av en mulig endring i markedsforholdene.

2. REPO med sentralkomiteen

Et annet investeringsverktøy med høyeste pålitelighetsnivå er gjenkjøpsavtaler med en sentral motpart (en type transaksjon der verdipapirer selges og samtidig inngås en avtale om tilbakekjøpet til en forhåndsbestemt pris). Funksjonene til den sentrale motparten utføres av National Clearing Center (del av Moskva-utvekslingsgruppen).

Fordelen med dette instrumentet er konstant lønnsomhet: effektiviteten til repos med sentralkomiteen er praktisk talt uavhengig av markedssvingninger. En slik investeringsstrategi er egnet for kapitaleiere som ønsker å plassere midler i løpet av kort tid. Resultatet av resultatene fra gjenkjøpsavtaler med den sentrale motparten periodiseres daglig, så porteføljen vil generere inntekter selv i flere dager med drift. Investeringsstrategier basert på gjenkjøpsavtaler med sentralkomiteen har en målavkastning på 7–8%, som er flere ganger høyere enn effektiviteten til en etterspørselskonto i en bank.

3. Obligasjoner

Obligasjonsporteføljer bygd på å jobbe med obligasjoner til de største russiske selskapene har en målrente på 9–10%. Verktøyet er egnet for kapitaleiere, hvis formål er å beskytte personlig sparing mot ytre og inflasjonsrisiko. Pålitelighet på grunn av investering i rentepapirer.

Jeg bemerker at raskt utviklende innenlandske foretak i den nåværende økonomiske situasjonen ofte er mer stabile enn banker fra topp 50. Samtidig er målrenten på obligasjonsporteføljer betydelig høyere enn effektiviteten i innenlandske innskudd. Som tidligere indikert, kan disse strategiene gi 9-10% per år. Investeringshorisonten for porteføljer bygd på arbeid med obligasjoner fra russiske selskaper varierer fra 1 år.

4. Aksjer

Høy målavkastning i dag er preget av investeringsporteføljer basert på operasjoner med aksjer i de største russiske selskapene. De gjør det mulig å tjene på veksten i den innenlandske bedriftssektoren. Moderne forvaltningsselskaper dirigerer kundenes kapital til transaksjoner med verdipapirer med stabilt utbytteinntekt og høyt vekstpotensial..

På grunn av arbeid med blue chips i den innenlandske bedriftssektoren, er effektiviteten av aksjebaserte strategier betydelig høyere enn veksten av Moskva-børsen. Målavkastningen på strategier bygd på å jobbe med aksjer med en investeringshorisont på ett år er 15–20%. En økning i løpet av kapitalfordelingen til tre år vil også tillate å minimere de negative effektene av kortsiktige markedssvingninger..

5. Aksjer med utbytte

For investorer med fokus på økt avkastning i det russiske verdipapirmarkedet, anbefaler jeg å gå til porteføljer basert på transaksjoner med aksjer med høyt utbytteutbytte og ytterligere vekstpotensial. Forventet avkastning på disse strategiene i dag er 20–25% per år..

Etter min mening vil muligheten til å kontrollere risikonivået øke porteføljens effektivitet betydelig. Så om nødvendig, i øyeblikk av markedssvingninger i en begrenset periode, kan midler rettes til statsobligasjoner og selskapsobligasjoner. Omfordeling av eiendeler og profesjonalitet til lederen, som vil bli betrodd forvaltningen av kapital, kan øke stabiliteten i porteføljen betydelig.

Konklusjon

Avslutningsvis bemerker jeg: alle disse investeringsstrategiene er tilgjengelige i en individuell investeringskonto – et verktøy som lar deg få skattefordeler når du jobber i aksjemarkedet. Eieren av IIS kan bruke en av to typer skattepreferanser. Privilegien til den første typen innebærer et skattefradrag på 13% av investeringsbeløpet (men ikke mer enn 52 tusen rubler per år). Den andre typen preferanser gir fritak for overskudd, som vil bringe operasjoner med kapital, avviklet på kontoen, fra inntektsskatt.

Så nå på det russiske markedet er det mange effektive strategier for å øke kapitalen. Det viktigste er å danne en investeringsportefølje som best tilfredsstiller de individuelle behovene til en bestemt kunde. Etter min mening er det mer rasjonelt å velge de beste verktøyene for å jobbe med sparing sammen med en pålitelig partner – en høyt kvalifisert finansiell rådgiver.

Lignende artikler

• Aksjemarked for nybegynnere – Essentials på et øyeblikk

  Investering i aksjemarkedet er den eneste måten for folk flest å bygge virkelig formue på. Riktig blanding av investeringer hjelper…

• LCWDPA – grunnlaget for passive investeringer

  Hva er passiv investering? Passive investeringer, med enkle ord, er kjøp og langsiktig beholdning av verdipapirer. Investor som…

• De mest lønnsomme russiske aksjene, opp 100% på 2 år.

  Alle som begynner å investere og velger aksjer for å investere penger forventer at innsatsen vil lønne seg. Investorer vanligvis…